Nella città di Flohall i libri e l'inchiostro valgono più dell'oro, Sepia lo nota appena vi giunge per diventare un'apprendista della Stamperia Diamante. Ma perché mai uno dei tre leggendari maestri, i cui libri si dice sussurrino e profumino, ha scelto lei, un'orfana venuta dal nulla, impacciata e con le dita sempre sporche d'inchiostro? Tra torchi, carta e lettere stampate, Sepia si sente finalmente a casa, ammaliata al contempo dalla magia della città, dove si possono comprare avventure su richiesta e custodire segreti con l'inchiostro.
Fino a quando un oscuro alchimista, scomparso dopo aver tentato di distruggere Flohall, sembra di nuovo allungare la sua mano sulla città: inchiostro e carta vengono rubati, spettri di cenere si aggirano nei vicoli e i maestri vengono rapiti. Saranno Sepia e i suoi nuovi amici Niki e Sanzio a cercare di salvarli. Ma come ritrovarli senza indizi? Sepia scoprirà presto di possedere un potere straordinario che la guiderà al cospetto dell'alchimista, pronto a scatenare una terribile guerra.